券商投行质量评价结果出炉 多家头部券商落选A类

　　记者 高欣 北京报道

　　中国证券业协会（简称“中证协”）日前宣布2022年证券公司投行营业质量评价功效，申万宏源承销保荐、国元证券、中信证券、华泰证券、中金公司、兴业证券、华夏证券、长江证券承销保荐、中泰证券、安信证券、五矿证券、国金证券等12家券商被评为A类，招商证券、东兴证券、中信建投、西部证券、第一创业承销保荐、东吴证券、华兴证券等50家券商被评为B类，中德证券、华金证券、渤海证券等15家券商被评为C类。

　　据相识，此次评价时代为2021年1月1日至12月31日，评价工具是时代有完成项目标77家保荐机构，评价项目包围时代审结的所有主板、创业板、科创板首发和再融资项目，共计1349个。

　　值得留意的是，77家券商中，项目较多的中信证券、中信建投、华泰证券、海通证券、国泰君安、民生证券、中金公司、国信证券、国金证券、招商证券等券商评价项目排在前十。从最终评价功效来看，这10家数目占优的券商中，中信建投、海通证券、国泰君安、民生证券、国信证券、招商证券等六家仅获B类，中信证券、华泰证券、中金公司、国金证券等四家为A类。

　　整体来看，固然此次评价最终功效受项目数目、评级归档数目比例等身分影响，但颠末券商自评与中证协复核、汇总禁锢评价、组织专家评审等多个措施，相对客观地反应了投行营业质量环境。中证协通过此次评价总结出行业投行营业现存的一些题目。执业质量评价方面，较量突出的题目是IPO项目撤否较多，2021年共有253个项目撤否，占整年完成项目（包罗通过、撤回和反对）总数的32.6%。内部节制评价方面，较量突出的题目是“有用制衡”和“公道鼓励”两项指标，别离有44.2%和46.8%的公司被扣分，详细包罗未成立内控部分对营业部分的执业质量跟踪评价机制、未严酷执行薪酬递延机制等。营业打点评价方面，较量突出的题目是立项和内核不类型，别离有37.4%和21.8%的项目在两个环节被扣分，详细包罗未经立项即改换上市板块、未经立项即与刊行人签署保荐协议、缺失内核集会会议纪要或内核意见、缺失对内核意见的回覆等。

　　中证协暗示，通过评价功效形成市场化的专业荣誉束缚机制，促使券商进一步成立健全与注册制相匹配的理念、组织和手段，勤勉尽责把好成本市场的进口关，促进进步上市公司质量。